Высокая динамичность рынка лизинга.


Прямой лизинг предполагает заключение арендной сделки между юридическими лицами разных стран, косвенный — между юридическими лицами одной страны, но с обязательным участием в капитале арендодателя иностранных компаний или финансовых учреждений. Косвенный лизинг распространен более широко, причем большая часть подобных операций контролируется транснациональными корпорациями (ТНК).
При экспортном лизинге лизинговая компания покупает оборудование у национальной фирмы и сдает его в аренду за границу; при импортном — оборудование закупается у иностранной фирмы и сдается в аренду отечественному арендатору.
Международный лизинг находит государственную поддержку во многих странах, так как согласно правилам Международного валютного фонда обязательства, обусловленные арендой, не включаются в объем внешней задолженности государства. Это объясняет высокую динамичность рынка лизинга.
Условия конкурентной борьбы на лизинговых рынках значительно сложнее, чем на товарных, поэтому к лизинговым услугам предъявляются более жесткие требования в отношении конкурентоспособности. Уровень конкурентоспособности определяется главным образом на основе:
сравнительного анализа эффективности лизинга и других форм финансирования инвестиций;
определения позиции арендодателя по отношению к конкурирующим лизинговым фирмам.
Главный элемент конкурентоспособности лизинговой компании — цена оказываемой услуги, которая формируется под влиянием цены оборудования, сдаваемого в аренду, и величины процента, начисляемого арендодателем на сумму основного долга арендатора. Последний находится в жесткой зависимости от ставок банковского процента, налогового режима страны, соотношения курсов национальных валют, наличия (или отсутствия) государственных субсидий из фондов финансирования экспорта. Определенное влияние на величину процента, начисляемого на сумму основного долга арендатора, оказывает возможность коммерческой реализации оборудования после окончания срока аренды.
Очень важный элемент конкурентоспособности лизинга — его качество. Оно определяется качеством оборудования и качеством собственно лизинговых услуг, в число которых входят доскональное знание бухгалтерских, финансовых и других стандартов стран-партнеров, наличие лизингового ноу-хау, набор и качество предоставляемых дополнительных услуг (страхование, регистрация оборудования, получение экспортных лицензий, оформление финансовых документов и др.).
На конкурентоспособность лизинговых услуг значительное влияние оказывает характер торгово-политического режима в отношении стран-партнеров. В тех из них, где связи традиционны и стабильны, действует преференциальный режим и цены ниже, а значит, выше конкурентоспособность лизинговой компании.
Развитие лизинговых услуг в СЭЗ России, с нашей точки зрения, позволит реализовать важнейшую тенденцию в их становлении и функционировании — включить предприятия зоны в сферу влияния международного финансового капитала через крупнейшие транснациональные банки (ТНБ).
Создание лизинговой индустрии в СЭЗ — необходимое условие эффективного функционирования зоны, поскольку лизинг позволяет активизировать экспорт сложной в техническом отношении машиностроительной продукции и внедрить специфическую форму финансирования капиталовложений, альтернативную традиционному банковскому кредитованию и использованию собственных финансовых ресурсов. В результате промышленные предприятия получают возможность приобрести необходимые товары без значительных единовременных затрат, а как бы в кредит, и таким образом избежать потерь, связанных с моральным старением средств производства и многими видами рисков.
Торговля лицензиями и ноу-хау
Для СЭЗ особый интерес представляет торговля лицензиями и ноу-хау на мировом рынке, которая в силу ее большой значимости в передаче технологических знаний на коммерческой основе выделилась в самостоятельную сферу. Предметом лицензионной торговли являются патентные и беспатентные лицензии.
Лицензия — это разрешение продавца (лицензиара) на использование другим лицом — покупателем лицензии (лицензиатом) — изобретения, технологии, технологических знаний, производственного опыта, секретов производства, торговой марки, которые необходимы для производства коммерческой и иной информации, в течение определенного срока за обусловленное вознаграждение.


Лицензии могут быть патентными и беспатентными.
Патентная лицензия — это передача права использования патента без соответствующего ноу-хау ("чистый патент").
Подавляющая часть лицензионной торговли приходится на беспатентные лицензии, поскольку приобретение "чистого патента", как правило, требует дополнительных НИОКР, расходов на внедрение в производство. При этом лицензиат должен иметь развитую технологическую базу. Все это связано с коммерческим риском и может оказаться экономически неэффективным и технологически труднореализуемым.
Примеров такого рода можно найти достаточно во внешнеторговой практике СССР, когда приобретались технологические линии для производства конкретной продукции, медицинское оборудование без ноу-хау, вследствие чего многомиллиардные затраты превращались в груды металла.
Однако в последнее время в мире наметилась тенденция к сокращению объема продаж беспатентных лицензий, так как в развитых странах патентуются новые технические решения, изобретения и товары, произведенные по новой технологии.
В зависимости от характера и объема прав на использование предметов лицензии они могут быть:
неисключительными (простыми), которые оставляют лицензиару возможность предоставлять одну и ту же лицензию нескольким лицензиатам, распложенным на данной территории;
исключительными, которые предполагают монопольное право лицензиата на использование предмета лицензии. Лицензиар отказывается от самостоятельного использования запатентованного им предмета лицензии и продажи его на оговоренной территории;
полными, которые предоставляют лицензиату исключительное право на использование патента или ноу-хау в течение срока действия соглашения.


Лицензионная торговля осуществляется на основе лицензионных соглашений (договора), в которых определяются вид лицензии, характер и объем прав лицензиата, а также производственная сфера, территориальные границы и сроки использования лицензии.
В мировой практике все чаще используются лицензионные соглашения, которые предусматривают комплексную передачу нескольких патентов и связанного с ними ноу-хау. Чаще всего это применяется в инжиниринге при организации лицензионного производства, сопровождающегося поставками оборудования, сырья и комплектующих узлов. В таких соглашениях лицензиар, чтобы оградить себя от конкуренции лицензиатов, предусматривает право экспорта лицензионной продукции.
Лицензиат же, чтобы наиболее эффективно использовать предмет лицензии в течение всего срока, оговаривает обязательства лицензиара предоставлять информацию о совершенствованиях предмета лицензии.
Наиболее характерными при передаче технологии являются лицензионные соглашения на приобретение ноу-хау в сочетании с контрактом на техническое содействие и на промышленное и коммерческое использование патента, с контрактом на инженерно-консультационные услуги, использование товарного знака и технологическое содействие.
Ведущее место в лицензионной торговле занимают промышленно развитые страны, на долю которых приходится более 70% от среднего объема совокупной торговли. По оценкам экспертов, в целом оборот по лицензионной торговле составлял в 90-х гг. около 30 млрд. долл. в год, но значимость его определяется тем фактом, что стоимость продукции, выпускаемой в различных странах мира по иностранным лицензиям, составляет 350—400 млрд. долл. ежегодно. Лидирующее положение в экспорте лицензий занимают США, на долю которых приходится более 65% поступлений капиталистических стран от экспорта лицензий; на втором месте — страны Западной Европы; Япония пока остается нетто-импортером.
Лицензионная торговля представляет собой особо монополизированную сферу мирового рынка. Свыше 75% экспортных поступлений по лицензионным соглашениям приходится на внутрифирменную торговлю, т.е. торговлю между головным предприятием и филиалами (дочерними предприятиями) ТНК.
Это связано с тем, что именно ТНК являются обладателями наиболее передовых технологий, патентов и, кроме того, такая торговля снижает степень риска при заключении соглашений, гарантирует сохранение промышленных секретов и предохраняет ее утечку в третьи страны.
В развивающихся странах торговля лицензиями менее развита (на них приходится примерно 20% мирового объема). Это связано с небольшой емкостью технологического рынка и низким уровнем развития производительных сил. Интересно отметить, что импорт лицензий стал одним из основных факторов бурного экономического развития так называемых новых индустриальных стран, которые через каналы сопутствующих лицензий* приобретали большой объем технологических знаний.

В настоящее время эти страны уже начинают экспортировать лицензии, главным образом по линии ТНК.

* Лицензии, предоставляемые одновременно с заключением контрактов на строительство предприятия, поставку комплектного оборудования, оказания инженерно-консультационных услуг.



Содержание раздела