При расчете ценовых целей расширений третьей волны 3-вол-новой конфигурации графика необходимо выполнить три последовательных шага.
1. Минимальный размер колебания должен быть определен и установлен по расстоянию от пика до впадины (или от впадины до пика) первой импульсной волны 3-волновой фигуры.
2. Размер колебания должен быть умножен на отношение Фибоначчи ФИ, где ФИ = 1,618.
3. Для определения ценовой цели итоговое значение прибавляется к величине первоначального колебания.
Рисунок 3.16 — это визуализация трехшагового подхода к расчету ценовой цели Фибоначчи для расширений.
Рисунок 3.16 Расширение в 3 волне восходящего тренда 3-волновой фигуры. Уровень ценовой цели измерен отношением Фибоначчи ФИ = 1,618.
В Главе 1 расширения представлены как геометрические торговые инструменты Фибоначчи. Нами описаны альтернативные отношения ряда ФИ как подходящие единицы измерения размера расширений. Это общее заявление по-прежнему в силе. Однако для объяснения использования расширений мы ограничиваем анализ отношением 1,618, равное ФИ Фибоначчи. Желающие распространить анализ на альтернативные отношения могут сделать это, выбрав соответствующие отношения в меню программы WINPHI.
Работа с целевыми ценами Фибоначчи в расширениях приводит к трем различным сценариям. Рыночные цены могут: (а) подходить близко к предварительно рассчитанной целевой цене, но не достигать ее с небольшим промежутком; (b) достигать точной ценовой цели или (с) пролетать дальше ценовой цели.
Наиболее важная переменная в анализе расширений — размер колебания; следовательно, реализация одного из этих трех сценариев зависит от силы выбранной импульсной волны.
Если размер колебания слишком мал, импульс расширения может оказаться слишком большим, и рынок пройдет на большое расстояние за целевую цену. Это делает ненадежным отношение Фибоначчи ФИ = 1,618, используемое для вычисления ценовой цели. Кроме того, на рынке может быть слишком много шума, что может сделать базовые рыночные колебания непредсказуемыми. И еще более важно: если размер колебания слишком мал, целевые прибыли могут сократиться настолько, что их станет трудно выполнить.
Если размер колебания слишком велик, для достижения ценовой цели могут потребоваться недели, месяцы и даже годы. Чем больше выбранный размер колебания, тем более долгосрочно ориентируемым должен быть анализ, особенно если используются недельные графики. Когда долгосрочные целевые цены достигнуты, они станут важными поворотными точками движения проанализированных продуктов. Расширения, рассчитанные для больших колебаний, имеют незначительную ценность для средних инвесторов, вкладывающих капитал в краткосрочном или среднесрочном масштабе времени.
В дополнение к размеру импульсного колебания, успешное применение расширений определяют несколько других параметров. Перейдем к объяснению правил входа, правил стоп-лосса, правил целевой прибыли и правил повторного входа, а затем завершим данный раздел, продемонстрировав торговый потенциал расширений.
