одному базисному пункту, тогда цена







Шаг цены равен
одному базисному пункту, тогда цена шага, то есть его размер в
денежном выражении, будет равна:



Число шагов, на которое изменилась фьючерсная цена, за период времени от t1 до t2, можно узнать из формулы:



Выигрыши-потери инвестора по сделке подсчитываются следующим образом:



Пример. Инвестор купил два фьючерсных контракта по цене 90.
Через несколько дней он закрыл свои позиции по цене 89,95. Шаг


цены — один базисный пункт, цена шага 2,49 ф.ст., Цена изменилась на



После сделанных выше предварительных замечаний рассмотрим в качестве примера фьючерсный контракт на трехмесячный
стерлинговый депозит, который предлагается на Лондонской
Международной Бирже Финансовых Фьючерсов (ЛИФФЕ).
Условия контракта
Срок — три месяца.
Номинальная стоимость — 500 тыс .ф.ст.
Начальная маржа — 750 ф.ст.
Нижний уровень маржи равен начальной марже.
По контракту на дату поставки покупатель должен разместить в
определенном банке на открытом ему продавцом трехмесячном
депозите 500 тыс.ф.ст.






Содержание раздела